紅酒電商熱潮退卻？
即便在PE和電商雙雙過冬的去年此時(shí)，也有酒美網(wǎng)對(duì)外宣布完成逾1億元B輪融資。但到今年，資本向紅酒業(yè)蜂擁的盛況不再重現(xiàn)。
曾經(jīng)拿到大額融資、將 上市 計(jì)劃掛在嘴邊的各家紅酒電商，逐漸歸于低調(diào)。正如一位酒業(yè)高管所說，行業(yè)正在走向深度的整合。
那么，以酒美網(wǎng)和也買酒為代表的紅酒電商，這半年以來的生存狀況到底如何？在渠道、 物流 、紅酒投資等諸多板塊，它們對(duì)前行的步伐做出了怎樣的調(diào)整？
“直購”的困惑
紅酒電商的故事往往要從原酒供應(yīng)開始講起。
2008年，酒美網(wǎng)初創(chuàng)，CEO呂意德為公司定下直購模式的基調(diào)——以競購商的身份，直接買斷酒莊紅酒的經(jīng)銷權(quán)，再通過酒美網(wǎng)的電商平臺(tái)， 銷售 給中國的消費(fèi)者。
強(qiáng)調(diào)直購定位不止酒美網(wǎng)一家。此前的媒體報(bào)道中，某在業(yè)內(nèi)以“忽悠”著稱的紅酒電商多次提到，自己是國外酒莊直供比例最大的電商，“80%由國外酒莊直供，20%由國內(nèi)經(jīng)銷商補(bǔ)充”。
呂意德給記者算了一筆賬，如果以代理模式，在競購代理商、經(jīng)銷商、終端電商和商超等各個(gè)環(huán)節(jié)均在產(chǎn)生費(fèi)用。而沒有中間環(huán)節(jié)的直購模式，節(jié)約成本在30%以上。在也買酒董事長袁疆的計(jì)算中，這一數(shù)字約為20%。
而直購模式的劣勢和優(yōu)勢一樣突出。直購之下，資金鏈和 供應(yīng)鏈 面臨沉重的壓力。“至少有預(yù)付款到賬才能裝瓶”，呂意德說，酒美網(wǎng)下單裝瓶需要三周到一個(gè)月，海上運(yùn)輸時(shí)間40天，報(bào)關(guān)到倉儲(chǔ)再到銷售在3到5個(gè)月之間——一瓶進(jìn)口紅酒的成功出售，需要經(jīng)歷漫長的半年周期。資金吃緊的同時(shí)，還對(duì)紅酒電商提出了更為苛刻的要求，比如倉儲(chǔ)恒溫恒濕改造使總成本增加20%-30%。
“這對(duì)消費(fèi)者而言是一個(gè)利好，從酒莊到庫房再到消費(fèi)者手上，全程監(jiān)控，質(zhì)量更有保證”，呂意德說。但是，在某大型酒企負(fù)責(zé)人李宏源（化名）看來，強(qiáng)調(diào)直購模式更多是對(duì)誠信危機(jī)的應(yīng)對(duì)，換句話說，是“真酒模式”的一塊招牌。
單從成本的角度看，一瓶紅酒并無必要在原產(chǎn)地完成灌裝。“如果從澳洲出口到英國，在英國建灌裝廠，最后的標(biāo)志仍然顯示為澳洲酒”，李宏源說，同樣，在中國建廠可以有效控制成本。但由于貼牌造假的情況屢屢出現(xiàn)于公海，拉菲在國內(nèi)銷量超過全球生產(chǎn)總量的傳言甚囂塵上，“人們寧可選擇直購的紅酒，反過來這也成為商家 營銷 的口號(hào)”。
但實(shí)際上，李宏源指出，即便是直購模式下，也有諸多環(huán)節(jié)可能出現(xiàn)造假情況。比如在供應(yīng)商環(huán)節(jié)，國外酒莊眾多，單波爾多就有13000多個(gè)，其信譽(yù)并非標(biāo)尺之下鐵板一塊。此外，在國內(nèi)物流過程中，換牌、調(diào)貨的情況也時(shí)有發(fā)生。而為了與這一投機(jī)行為有效區(qū)隔，酒美網(wǎng)不得不在“直購”的前面還加上了“原裝原瓶進(jìn)口”的標(biāo)簽。
渠道亂象
今年2月，也買酒自有的配送公司“也買送”被關(guān)停，運(yùn)營壽命僅一年零三個(gè)月。
“也買送”在也買酒2011年最后一輪融資完成后組建，“當(dāng)時(shí)很少有快遞公司能夠承擔(dān)酒類配送的業(yè)務(wù)”，董事長袁疆告訴記者，為確保客戶體驗(yàn)，在權(quán)衡外包和自建成本比的基礎(chǔ)上，也買酒專門搭建也買送團(tuán)隊(duì)。然而，也買送一方面遠(yuǎn)未企及攤薄油價(jià)、人工等成本的規(guī)模效應(yīng)；隨著客戶向二三線城市的延伸，僅供北上廣蓉四城市的配送系統(tǒng)亦不能適應(yīng)需求。
另一方面，近兩年快遞物流行業(yè)伴隨電商紅利迅速崛起，一些第三方物流可以承擔(dān)基本的紅酒配送。當(dāng)“一天兩送”、“今日下單明日送達(dá)”的標(biāo)準(zhǔn)普遍達(dá)成后，也買酒最終撤掉也買送團(tuán)隊(duì)，全線啟用第三方物流。
而伴隨三輪風(fēng)投，也買酒陸續(xù)上馬六大區(qū)域倉儲(chǔ)中心，但這一計(jì)劃在西安和武漢兩站遇阻。“我們有所誤判”，袁疆承認(rèn)，當(dāng)需求量尚未達(dá)成時(shí)，也買酒過早讓倉儲(chǔ)運(yùn)轉(zhuǎn)，導(dǎo)致空置率較高。“倉庫為日均兩千到三千單配送設(shè)計(jì)，實(shí)際上，在西安和武漢兩座城市，每日 的生意只有幾百單，有時(shí)甚至出現(xiàn)90%以上的空置”，袁疆說道。
成本壓力之下，也買酒再度忍痛斷腕，關(guān)掉西安和武漢倉儲(chǔ)中心，只在中高端消費(fèi)能力較強(qiáng)的北上廣蓉維持現(xiàn)狀。
也買酒經(jīng)歷的背后，是國內(nèi)紅酒電商共有的困境。由于生意量不能達(dá)到攤薄成本的水平，大部分紅酒電商難以自建專業(yè)的紅酒倉儲(chǔ)配送體系。遑論電商，即便長城集團(tuán)已有四十億的年銷售收入，在各地的倉儲(chǔ)和中間物流還是全部外包；稍微占據(jù)集團(tuán)內(nèi)部的資源優(yōu)勢的中糧我買網(wǎng)，可與同屬中糧旗下的中國食品共享一部分物流系統(tǒng)。
據(jù)李宏源觀察，社會(huì)化物流能夠滿足時(shí)間需求，但卻不能解決紅酒特需的恒溫恒濕及防震動(dòng)等問題，“可能有通風(fēng)設(shè)備，但只有少數(shù)特別在意品質(zhì)的公司才會(huì)盡量爭取恒溫恒濕并避免震動(dòng)”，他表示，現(xiàn)階段，倉儲(chǔ)配送環(huán)節(jié)對(duì)酒類質(zhì)量的損害無法避免。
這為酒美網(wǎng)鋪陳線下連鎖店提供了理由。啟動(dòng)兩年后，酒美線下體驗(yàn)連鎖店已近90家，直營比例為20%。呂意德表示，短期看，體驗(yàn)店的設(shè)立可以提高紅酒的服務(wù)體驗(yàn)，并且讓紅酒課堂能夠落地。從長遠(yuǎn)來說，酒美網(wǎng)希望通過體驗(yàn)店實(shí)現(xiàn)局部分倉，加快葡萄酒到消費(fèi)者手上的時(shí)間，同時(shí)確保質(zhì)量穩(wěn)定。
而在華北、華東、華南三地，酒美網(wǎng)的倉儲(chǔ)中心加起來共有一萬多平米。自有配送僅服務(wù)于 北京 等地的VIP客戶，其余交給第三方物流完成。物流公司的選擇上，酒美網(wǎng)遵循動(dòng)態(tài)考核的原則，選擇區(qū)域服務(wù)較好的公司，比如北京同城配送采用如風(fēng)達(dá)，邊遠(yuǎn)地區(qū)更多使用宅急送。
盡管呂意德強(qiáng)調(diào)酒美連鎖“線下體驗(yàn)，線上下單”的互聯(lián)網(wǎng)運(yùn)營模式，但業(yè)內(nèi)對(duì)此由輕而重的調(diào)整抱有疑慮。在相似的十字路口，袁疆明確表示，也買酒絕不會(huì)觸碰線下連鎖模式。
投資擱淺？
繼年中B輪融資后，酒美網(wǎng)在2012年的尾巴上再掀一輪攻勢——邀愛德蒙·羅斯柴爾德家族亞洲投資公司CEO祿洪與名酒莊之一的白馬莊助陣，酒美正式向市場推廣酒美網(wǎng)投資理財(cái)產(chǎn)品，搶下“紅酒投資第一電商”的“高地”。
然而，聲勢浩大的開端似乎也意味著頂峰。熱鬧的開幕式后，酒美網(wǎng)的紅酒投資之聲逐漸淡出市場。
它的進(jìn)展究竟如何？呂意德在接受本報(bào)記者采訪時(shí)表示，盡管酒美網(wǎng)繼續(xù)保留紅酒投資的業(yè)務(wù)，但暫時(shí)不會(huì)再將其作為業(yè)務(wù)重點(diǎn)。“的確受到宏觀層面的影響”，呂意德說。
今年4月，拉菲莊目前發(fā)布了2012年份期酒定價(jià)，330歐元的價(jià)格與去年的420歐元相比，下滑21%。至此，拉菲酒已經(jīng)歷連續(xù)三年的下調(diào)。
但泡沫并沒有徹底擠出——盡管定價(jià)剛剛超過300歐元的大關(guān)，但仍然比2008年130歐元的定價(jià)高出154%。2009年4月，2008年份的波爾多期酒以比過去幾年平均低30%的價(jià)格發(fā)布，市場中引發(fā)了一場購買狂潮。
李宏源認(rèn)為，“期酒投資只有到流通環(huán)節(jié)才能賺錢，資金占?jí)禾?rdquo;，對(duì)紅酒電商及酒行而言，期酒投資某種程度上尚用在公司宣傳造勢層面，真正上升到業(yè)務(wù)重點(diǎn)的層面，需要更為明確的風(fēng)控計(jì)劃。
面對(duì)如此市場局勢，這些電商公司有什么方式繼續(xù)分羹紅酒投資？“通常以兩種形式進(jìn)行，其一是為客戶代賣期酒，賺取交易傭金，其二是提供理財(cái)平臺(tái)”，李宏源告訴記者，而兩種形式有融合之處。
實(shí)際上，包括酒美網(wǎng)、網(wǎng)酒網(wǎng)在內(nèi)的酒類電商，基本沿用了將名莊酒打包成理財(cái)產(chǎn)品的方式。以酒美網(wǎng)與羅斯柴爾德家族共同推出的“紅程萬里”系列套餐為例，每個(gè)套餐明確涵蓋來自拉菲、拉圖、金鐘、伊甘等法國傳統(tǒng)名莊的6瓶酒，按照組合和年份分為三個(gè)檔次，價(jià)格區(qū)間在49999元到159999元。
而也買酒的選擇更傾向于前者。袁疆告訴記者，也買酒開辟了酒類交易投資的專區(qū)，投資者一旦購買期酒，所有的倉儲(chǔ)均由也買酒代理完成；同時(shí)，通過這一平臺(tái)，投資者們可以自由出售期酒的所有權(quán)。目前，有數(shù)百名用戶正活躍在交易平臺(tái)上。
不過，據(jù)袁疆提供的營收數(shù)據(jù)，在也買酒約3億元的年?duì)I收額中，集中于四到六月的1000余萬期酒交易額，僅僅扮演了“調(diào)味”的角色。
紅酒投資業(yè)務(wù)雖然量不大，但是對(duì)于紅酒電商品牌的打造卻貢獻(xiàn)不小。呂意德告訴記者，推出“紅程萬里”投資理財(cái)產(chǎn)品，酒美網(wǎng)在紅酒產(chǎn)業(yè)鏈上的地位得到進(jìn)一步認(rèn)可，這很大程度上加強(qiáng)了用戶對(duì)于酒美網(wǎng)在紅酒領(lǐng)域的專業(yè)度的認(rèn)知，對(duì)于酒美網(wǎng)品牌的美譽(yù)度的提升大有益處。
走出價(jià)格戰(zhàn)？
在一場耗時(shí)長久的調(diào)研中，李宏源發(fā)現(xiàn)，紅酒電商銷量最大的兩個(gè)價(jià)格段為50-60元以及100元左右，與超市賣酒的主銷價(jià)格段幾乎一致。
“紅酒本質(zhì)上是一種個(gè)性化突出的非標(biāo)準(zhǔn)商品”，李宏源指出，但在國內(nèi)目前的市場環(huán)境下，本應(yīng)凸顯商品特色和文化的紅酒，往往作為大眾產(chǎn)品出現(xiàn)。“這個(gè)做法導(dǎo)致行業(yè)利潤被嚴(yán)重?cái)D壓，不利于行業(yè)的健康發(fā)展”。
紅酒市場呈現(xiàn)出的消費(fèi)結(jié)構(gòu)與國內(nèi)人群的收入和消費(fèi)習(xí)慣密切相關(guān)。“一部分富裕人群可以隨意消費(fèi)世界上最昂貴的紅酒，另外大部分人只買得起幾十塊錢的酒，中產(chǎn)階級(jí)提供的中堅(jiān)力量比較缺乏”，李宏源說。但這一結(jié)構(gòu)接下來是具體走向“啞鈴形”、“金字塔形”還是“紡錘形”，尚不得而知。
不明朗的市場空氣中，紅酒電商更需做出預(yù)判并調(diào)整戰(zhàn)略部署。如何走出價(jià)格戰(zhàn)的泥淖，成為酒美網(wǎng)、也買酒們共同面對(duì)的課題。
呂意德告訴記者，酒美網(wǎng)的客單價(jià)約為350元，而老客戶的客單價(jià)在500元左右。“這里有一個(gè)成長路徑，新客戶往往從一兩百元每單開始試水，到第三、四次消費(fèi)能力會(huì)有所上升”，因此，酒美網(wǎng)正在逐步調(diào)整營銷策略，放慢速度，主攻存量客戶，以會(huì)員制等形式黏住已有顧客。酒美網(wǎng)目前VIP會(huì)員數(shù)量是20萬人。
也買酒方面，袁疆發(fā)現(xiàn)200元以上“中高端酒”的重復(fù)購買率和增長率高于兩百以下的低端酒，雖從總銷量上看，低端酒仍舊占據(jù)主要份額。袁疆說也買酒的策略將是盡力維持并擴(kuò)大200元以上酒類的銷售規(guī)模。
“淘寶、京東等大平臺(tái)吸收了大批商超的用戶群；在購買分散的、分辨率不高的低端酒時(shí)，人們愿意選擇網(wǎng)絡(luò)”，袁疆表示，這反而給紅酒垂直電商提供了空間，讓其可以從對(duì)比中釋放專業(yè)特性，分散競爭。
此外，蘇寧并購紅孩子一類大平臺(tái)整合垂直電商的案例，到目前為止并沒有直接發(fā)生在紅酒電商領(lǐng)域，紅酒電商與平臺(tái)電商的交合更多發(fā)生在專業(yè)頻道的合作上。“也許是由于紅酒市場還沒有足夠的市場規(guī)模，因此并未成為大平臺(tái)優(yōu)先并購的對(duì)象”，袁疆猜測。
而此前一度火熱的紅酒電商融資和上市卡位潮，當(dāng)下暫時(shí)退卻。袁疆表示，也買酒近期無融資計(jì)劃，亦未將啟動(dòng)上市進(jìn)程。雖然酒美網(wǎng)預(yù)計(jì)今年的銷售額同比去年將實(shí)現(xiàn)高達(dá)60%的增長，但其更為現(xiàn)實(shí)的目標(biāo)已成為——“在今年年底力爭千萬級(jí)盈利”。
